需求持續回暖 LED行業(yè)呈現逐季轉好

自4月底以來(lái)，在商業(yè)照明與室內照明的帶動(dòng)下，整個(gè)LED產(chǎn)業(yè)的行業(yè)需求持續回暖，甚至在芯片與封裝環(huán)節出現了芯片供銷(xiāo)緊張的局面。

　　LED行業(yè)呈現逐季轉好

　　在市場(chǎng)對2013年下半場(chǎng)看法普遍較為謹慎的情況下，尋找確定性投資機會(huì )，形成良好的行業(yè)配置顯得更為重要。"我們秉承的是''人間四月芳菲盡，山寺桃花始盛開(kāi)''的策略。"一家深圳私募投資總監向記者表示，在市場(chǎng)普遍不看好后市時(shí)，反而是公司埋頭調研和布局的好時(shí)機。希望在輕指數重行業(yè)個(gè)股的投資理念指導下，尋找一些細分領(lǐng)域龍頭，并力爭確認其增長(cháng)或者正處拐點(diǎn)前夕。

　　"我們短期主要關(guān)注半年報確定性比較大或超預期的行業(yè)，進(jìn)行提前埋伏。就中長(cháng)期市場(chǎng)而言，還是主要投資符合經(jīng)濟轉型的行業(yè)。"某中型券商資產(chǎn)管理部投資經(jīng)理表示，主要布局方向目前確定兩個(gè)方向，重點(diǎn)是整體業(yè)績(jì)實(shí)現能力較強的LED行業(yè)，同時(shí)關(guān)注行業(yè)景氣向上的通信行業(yè)。

　　從最新的情況來(lái)看，LED行業(yè)呈現逐季轉好的情形。廣發(fā)證券分析師稱(chēng)，觀(guān)察我國臺灣地區芯片產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)現，5月份LED、面板驅動(dòng)芯片及芯片制造企業(yè)最為亮眼，預計LED行業(yè)下半年景氣將優(yōu)于上半年。而前述券商投資經(jīng)理表示，"主要布局LED行業(yè)的半年報行情，預計其中部分公司會(huì )形成比較好的半年報業(yè)績(jì)。"

　　目前，LED行業(yè)目前呈現淡季不淡的情形，臺灣高功率LED照明封裝廠(chǎng)艾笛森召開(kāi)股東會(huì )時(shí)稱(chēng)，受益于市場(chǎng)需求提升，6月?tīng)I收將有機會(huì )創(chuàng )新高，2013年二季度力掙扭虧為盈。艾笛森認為明年LED照明將呈現爆發(fā)性成長(cháng)。華泰證券分析認為，進(jìn)入5月份以來(lái)，LED產(chǎn)業(yè)鏈在整個(gè)電子元器件板塊中處于領(lǐng)漲地位，其主要原因在于，終端照明產(chǎn)品價(jià)格持續下降。自4月底以來(lái)，在商業(yè)照明與室內照明的帶動(dòng)下，整個(gè)LED產(chǎn)業(yè)的行業(yè)需求持續回暖，甚至在芯片與封裝環(huán)節出現了芯片供銷(xiāo)緊張的局面，由此重新喚回了市場(chǎng)對于LED股的信心。而從企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況看，也確實(shí)反映出這一點(diǎn)，上市公司一季報大都實(shí)現了凈利潤同比正增長(cháng)，而且對半年報的預期都比較樂(lè )觀(guān)。經(jīng)過(guò)前期的上漲之后，LED進(jìn)入到行業(yè)基本面支撐下的業(yè)績(jì)兌現階段。盡管短期股價(jià)存在回調的需求，但堅定看好整個(gè)下游需求爆發(fā)式增長(cháng)給行業(yè)帶來(lái)的投資機會(huì )。